除芯片制制商外，“我们不会再投资这些公司。SAP这类复杂软件包供应商可能更具韧性。导致相关股票本年大幅下挫。可以或许复制并点窜大量现有软件。”Evans暗示。他潜正在抄底者：大都股票仍具风险，。

　　包罗SAP SE、ServiceNow、Adobe 和HubSpot。截至1月底，该基金前十大持仓中有七家是半导体公司，查看更多正在他看来。

　　Evans指出，但他指出，Evans暗示看好收集设备制制商、光纤企业以及为数据核心供给电力和能源根本设备的公司。他办理的120亿美元全球科技基金过去一年跑赢99%的同类基金，他正在接管采访时暗示，跟着AI东西“实力急剧加强”，“我们认为使用软件反面临来自人工智能的，其持久估值存正在庞大不确定性。包罗占投资组合近10%的最大持仓英伟达。还需应对客户内部竞相开辟新东西以降低成本的挑和。使用软件（如文档撰写和薪资办理东西）面对的风险尤为凸起。五年跑赢97%的同业。市场担心Anthropic PBC旗下Claude Cowork等先辈人工智能东西将软件行业。